1.长期资本和营运资本
长期资本=长期负债+所有者权益
营运资本=流动资产-流动负债（a）=长期资本-长期资产（b）
a.营运资本是流动资产超过流动负债的部分
b.营运资本是长期资本超过长期资产的部分
c.营运资本是长期资本用于流动资产的部分
营运资本配置比率=营运资本/流动资产
营运资本是正向指标，是绝对数（可比性差），其合理性主要通过短期债务的存量比率评价
2.流动比率
流动比率=流动资产/流动负债，是判断短期偿债能力的主要依据
a.流动比率基准=2，生产型企业最低流动比率是2
b.流动比率要结合资产周转率分析（可以小于2）
3.从流动比率到速动比率
流动比率的缺陷
a.经营性流动资产是持续经营所必需的，不能全部变现偿债
b.经营性应付项目可以滚动存续，无需全部用现金偿清
c.有些流动资产的账面金额与变现金额有较大差异
速动比率
速动比率=速动资产/流动负债
流动资产可分为速动资产与非速动资产（根据偿债速度来区分）
速动资产包含货币资金、应收账款、应收票据、交易性金融资产、 其他应收款等
非速动资产包含存货、预付账款、1年内到期的非流动资产、其他流动资产等
相对于流动比率，更为严格地反映短期偿债能力，又叫酸性测试比率
影响速动比率的重要因素是应收账款变现能力，因其不一定殾能变成现金，同时季节性变动报表应收账款不能反映平均水平
速动比率基准值是1，但不同行业差别很大
4.从速动比率到现金比率
现金比率=现金资产/流动负债=货币资金/流动负债
财管中，现金资产仅包含货币资金
5.现金流量比率
现金流量比率=经营现金流量净额/流动负债，流动负债为年末余额
6.表外因素
