经过前面三节课程的学习,你已经对货币基金有了较深的了解。但是如何将知识转变成财富,进一步提高货币基金的投资收益?其实最重要的是掌握三个关键词:规则、时机以及产品。
1、规则:细节决定成败
如果你之前投资过货币基金,那你可能会有这样的经历:买了某某宝,钱待了几天还没收益;马上要用钱,买的货币基金却取不出来。这是怎么回事呢?
你会遇到上面这些问题,是因为没有掌握货币基金交易的规则。这里就跟你介绍下货基申购赎回方面的一些细节,以免你因为不了解规则而损失收益。你会经常看到这样的表述:T日、T+0、T+1等,这里的T日指的是交易当天,周末和国家法定节假日都不是交易日,不能交易。另外需要特别注意的是,交易日并不完全等于工作日,有时候周末我们因为调休还在工作,但是当天并不是交易日。
此外,基金交易中还有一个需要特别留意的时间点:T日15点。
(1)T日15点前买入,T+1个交易日开始计算收益(享受收益)。
(以上时间不涉及节假日,如遇节假日顺延)
(2)T日进行货币基金普通赎回,资金在T+1日到账银行卡。
(以上时间不涉及节假日,如遇节假日顺延)
仔细看过规则我们不难发现,如果你在周四15点后购买了货币基金,那么根据T+1享受收益的原则,要到下周一才开始有收益,也就是说周五和周末三天的收益就白白损失了。
同样,如果你打算在法定节假日前购买货币基金,也需要注意,要在放假前倒数第二个交易日15点前购买,否则假期期间也是没有收益的。
2、时机:市场钱紧是机会
除了掌握申赎规则之外,提高货基收益的第二个方法就是寻找市场钱紧的机会——这时投资货币基金,往往能带来更高的收益。
拿我们熟悉的余额宝来说,记性好的朋友可能还记得,在13、14年余额宝刚“出生”时,它的收益一度高达年化6%+,现在却只剩不到3%。那是什么原因造成收益下降呢?是马云爸爸变抠了吗?不不不!其实是因为市场上的钱变多了。怎么理解?你可以把市场上的钱想象成一个池子里的水,水有进有出,有时多有时少。水多时我们称之为流动性充足或者过剩,水少时我们说是流动性紧缺。
物以稀为贵,水多时水就便宜,水少时就变贵了。而利率就是你向别人借钱时需要支付的费用,说白了就是钱的价格。市面上钱多的时候,钱不值钱,那利率就低;当市面上钱少时,钱就变得特别珍贵,利率也因此上升。
前面讲过,货币基金投向的是一些短期的货币工具,收益率高度依赖于货币市场的利率。当市场上钱多利率低时,投资货基的收益就比较低;反之,当市场缺钱,利率高时,投资货基的收益也就上升了。
因此不难发现,在市场缺钱,流动性紧张的时候购买货币基金,能获得相对较高的投资收益。那什么时候市场会缺钱呢?
一种情况是当央行调控收紧银根的时候。比如加息、提高存款准备金,都会造成市场上钱少,这时货币基金的收益就会相应提高。
另外,在每年的季度末、年中、年末时,银行会进行考核,为了应对结算,银行会从市场回笼资金,这也会造成市场钱变少,货基收益变高。
所以,如果你看新闻听说央行开始收紧银根了,或者到了季度末、年中和年末这种关键时间点,这时买货币基金就可以获得比较高的收益了。
3、产品:精挑细选是关键
工欲善其事,必先利其器。了解了战术,挑好了战场后,兵器的选择也很重要。市面上600多支货币基金就像你的兵器库一样,挑一支趁手的兵器,能让你事半功倍。
不过在茫茫基海中,选择并没那么简单。更何况大多数人也没有那么多精力去持续跟踪、定期更换。
好在这些工作都有人帮你做好了,这里就给你介绍一款优质的货基投资工具——货币三佳
听名字你也能大概猜得出来,货币三佳并不是一支货币基金,而是一个由三支货币基金构成的一个等权投资组合,并且这三支货币基金都是专家选出的佼佼者。
“三个臭皮匠顶个诸葛亮”,那三个诸葛亮手拉手又会怎样呢?根据最近八年的数据,“货币三佳”的投资收益持续稳定地跑赢了市场上80%的货币基金,在14年和17年更是跑赢了95%以上的货币基金。
目前货币三佳的七日年化收益在3.37%左右,其他指标也是妥妥的排在同类前列。买了货币三佳,你就再也不用浪费精力自己挑选货币基金了。
数据统计截至2018年11月28日
也许你会说,选一只七日年化收益率最高的货基,一直持有不就好了吗?当然不好!上次课我们说过,七日年化收益率并不具有代表性。即使是货币基金,它的收益也会有小幅的波动,前段时间表现最好的那支并不一定就是最好的。因此适时的调仓非常重要,不断优胜劣汰,才能保证你持有的一直是当前赛场上的优秀选手。
货币三佳每个月都会依靠算法对市面上的货币基金重新评估,挑选出最优秀的三支。当最优秀的三支跟当前持仓不完全一样时,货币三佳会发起调仓,自动将落伍的调出去换成当前更优秀的。
货比三佳的设计者是一家名为“且慢”的投顾平台,“且慢”的母公司盈米基金拥有正规的基金代销资格,在且慢上购买基金就跟你在支付宝、微信上购买一样安全。
如果你更看重货币基金的收益,又不想花太多时间在这上面,那么“货比三佳”会是不错的选择。
不过“货比三佳”虽然能提供稳定的、更高的收益,但是却没有每日一万元快速赎回的功能,“货比三佳”的赎回跟基金的普通赎回一样,都是T+1到账。因此,如果你有当日应急的需求,建议你放1万元到余额宝之类拥有快速赎回功能的货币基金,剩下的部分再放到“货币三佳”享受更高收益。
