吞没形态属于主要反转形态，是由两根颜色相反的蜡烛线实体所构成的。
一、形态的意义：
看涨吞没形态，市场本来处于下降趋势之中，但是后来出现了一根坚挺的白色实体，这根白色实体将它前面的那根黑色实体“抱进怀里了”，或者说把它吞没了。说明市场上买进的压力已经压倒了卖出的压力。
看跌吞没形态，市场原本正向着更高的价位趋升，但是，当前一个白色实体被后一个黑色实体吞没后，就构成了顶部反转的信号。说明熊方已经从牛方手中夺走统治权。
二、3条判别标准：
1、在吞没形态之前，市场必须处在清晰可辨的上升趋势或下降趋势中，哪怕这个趋势只是短期的。
2、吞没形态必须由2条蜡烛线组成。其中第二根蜡烛线的实体必须覆盖第一根蜡烛线的实体（但是不一定需要吞没前者的上下影线）。
3、吞没形态的第二个实体必须与第一个实体的颜色相反。这一条标准有例外的情况，条件是，第一条蜡烛线的实体必须非常小，小得几乎构成了一根十字线（或者它就是一根十字线）。如此一来，如果在长期的下降趋势之后，一个小小的白色实体为一个巨大的白色实体所吞没，那么也可能构成了底部反转形态。反之，在上升趋势中，如果一个小小的黑色实体为一个巨大的黑色实体所吞没，那么也可能构成了顶部反转形态。
三、具备以下特征，构成反转信号的可能性将大大地增强：
1、在吞没形态中，第一天的实体非常小，而第二天的实体非常大。这种情况可能说明原有趋势的驱动力正在消退，而新趋势的潜在力量正在壮大。
2、吞没形态出现在超长期的或非常急剧的市场运动之后。如果存在超长期的上升趋势，则增加了以下这种可能性：潜在的买家已经入市买进，持有多头。在这种情况下，市场可能缺少足够的新的多头头寸的供应，无力继续推动市场上升。如果存在非常急剧的市场运动，则市场可能已经朝着一个方向走得太远，容易遭受获利平仓头寸的打击。
3、在吞没形态中，第二个实体伴有超额的交易量。
4、在吞没形态中，第二天的实体向前吞没的实体不止一个。
注意事项：
1、看涨吞没形态属于底部反转信号，它们只有出现在下降趋势之后（或者在有的时候，出现在横向交易区间的下边界）才是成立的。
2、在进行蜡烛图技术分析的时候，必须包括一定程度的灵活性。要考虑形态内部的种种迹向。
