货币的时间价值就是说资金在利率的作用下，进过复利之手变得越累越多。那么利率有哪些算法，总的来说就是三种：第一种在现有资金下，固定利率，算未来的收益，这就是我们常说的时间价值，此时，利率的影响是线性的，所以短期有效果。而计息周期是指数增长的，计息次数越多，增长效果越明显，这个利率有个好名字就叫回报率，其实就是复利公式。
第二种是算未来有一笔固定的钱，以固定的利息增长，我现在应该手上有多少钱。这叫折现率，计算公式还是复利的公式，这是这次是给未来设置一个目标，倒回到现在应该怎么做的问题。
第三种就是机会成本。记得最早是薛兆丰老师讲他们家长安街上开个茶叶蛋，而不是出租，问这时候的茶叶蛋的价值是多少，如果换作你你会不会不再做茶叶蛋。其实就是选择，当选择出现就意味着风险，意味着不确定，意味着放弃，你选择的东西的价值不是所选物的实际价值而是放弃的物种最大的价值。机会成本也是随着时间推移而变化的，时间推移才能证明选择的正确性。这也就是保持初心很难，选择的那样东西随着时间贬值了，你还要不要坚持，这很难决策。
